文/黑玛丽

日前，正式并入现金普惠业务最近几天，多位从业者向消费银行行业人士表示，某头部平台下的BNPL产品团队将退出场景业务但向官方核实后，消费群被对方否认

可是，据消费行业观察，最近国内市场先买后付的生意一直很冷几年的创业探索并没有带来爆发式的增长，市场空间越来越尴尬

此外，有消息称，国内另一家先买后付的头部玩家西瓜正在买单，或者也在寻求转型新的方向是SAAS数字营销服务

这些企业的最新举动，在一定程度上宣告了中国先买后付模式的失败。

曾几何时，先买后付市场欣欣向荣，乐心买A，西瓜付，小猪付，龙猫付等玩家争相整合，如今却日渐式微。

BNPL被称为先买后付，翻译过来就是先买后付商业模式是机构为消费者提供简单易得的消费分期支持服务与之前的消费信贷产品不同，在这种模式下，消费者通常在约定的合同期限内免息，BNPL公司从相关业务中获得销售提成

借助这一模式，代表企业Afterpay的股价从2020年3月的8澳元低点一路飙升，最高涨到160澳元，年涨幅达20倍这种现象刺激了全世界的企业家，甚至腾讯也通过旗下子公司大量买入股票，成为重要股东之一

可是，经过几年的尝试，BNPL在中国并不适应。

我们都已经转型，这种模式在中国根本行不通中国某创始团队的白白给我们讲述了这个市场的起起落落

01到最佳场景。

我们想进入中国这个最大的市场，我们已经和阿迪，耐克等运动品牌谈好了合作白色表示

早在2019年，他们就拿到了澳大利亚某投资机构的资金，此后，他们开始组建团队，联系商家。

在传统的消费分期中，用户支付首付后需要支付一定的利息，BNPL的核心亮点在于向B端机构收费，而不是向C端消费者收费。

在这种交易模式下，用户只需要在第一阶段支付1/4的商品价格，之后不需要支付任何利息和手续费。

无论是创新的交易模式，BNPL在国外市场的巨大成功，还是对实体经济的支持和对普惠金融政策的积极响应，都很难让企业家们心醉神迷。

更何况，消费金融此前服务的场景多集中在医美，教育，公寓长租等领域，而潜力最大的线下零售行业还没有被任何机构触及这也意味着大量优质用户的消费需求远未释放

所有这些都让白一有足够的理由相信，他们的模式将改变中国零售业的格局。

那时候的白白信心满满虽然背后有一些资金，监管等不确定因素，但都阻挡不了他大干一场的决心

最难的部分是BD

真正接触后，发现背后有很多困难。

简单来说，BNPL必须与线下商家合作但这不在商场KPI考核范围内对于商场来说，有没有你都无所谓

比如我们当时跟中粮谈合作的时候，都已经提交给总部了，最后都没谈成因为多年前，朝阳大悦城合作了一个类似消费贷的产品，促进消费一两个月，对方却卷了几百万跑了最后朝阳大悦城买单从那以后，他们对此类合作一直非常谨慎

在目前的合作推广中，商场有更多的顾虑。

其次，你要在商场提供服务，就要开通商场的收银系统，让商场接受你的支付方式。

但是麻烦又来了。

一般要进商场，需要和商场市场部沟通，他们有很强的合作意愿但是要打通收银，需要商场财务部门的配合他们通常很强壮这无形中增加了沟通成本

商场的一些大品牌，他们的收银员可能和商场的不一样，是自己集团统一的，还有一些品牌，集团说我只和顶级支付机构合作，另外还涉及到结算的时间，账目等这些都是问题有的商场自己决定不了，要上报总部

主要是关于BD的白色表示每个环节的对接都需要时间和人力，这个过程漫长而繁琐，足以拖垮任何一个创业团队

困难远比想象的多。

把商场搞定只是其中一个环节另一个困难是BNPL的用户粘性很难培养

当时，白一认为信用支付的用户习惯已经养成，百住和柏华开创的先消费，后支付模式早已受到年轻人的喜爱，在中国再造一个后支付的时机已经成熟。

相比较而言，国外的移动支付并没有那么发达你在欧美网站买东西结账的时候可以选择十几种BNPL结账方式

此外，国外BNPL的增加主要来自线上，而国内电商平台的格局已经形成每个平台都有自己的金融产品，合作起来就更难了

除了业务沟通和支付习惯这两个最大的问题，后面的困难是一个接一个的。

比如出资人都要求大盘子，BNPL模式刚刚起步，交易量小，对出资人没有任何意义，

比如为了方便用户，BNPL会做小程序，但腾讯要求有相关许可证，所以需要租赁或调用许可证，而且资金不在自己的账户里，在资金方面也面临风险...

总之，创业的条件和机会已经不具备了。

04BNPL模式失败了吗。

毕竟国内市场没有下一个Afterpay回顾国外市场，似乎前景并不那么乐观

截至昨日收盘，BNPL知名企业Zip的股价为0.62，较历史最高点下跌96%，自2022年初Afterpay被block 收购后，其股价也下跌了一大半。

在这一点上，BNPL模式失败了吗。

再来看，在一些传统的场景分期中，因为利率过高而广受用户诟病BNPL出现后，通过牺牲利率真正打破了这种恶性循环此外，在中国，创新的商业模式和真实的消费场景为消费金融市场注入了一针强心剂在国外，由于互联网信贷等业务处于成长期，BNPL有巨大的市场空间

事实上，就在2022年6月，苹果宣布通过iOS 16操作系统推出BNPL业务，此外，2022年12月有消息称，沃尔玛旗下的金融科技公司One计划最快于明年推出BNPL产品，以满足消费者线上线下的分期需求。

一波玩家退潮，另一波巨头进入BNPL市场是一个等待新玩家醒来的沉睡的巨人吗未来国内移动支付市场会被改写吗成败，或许现在，还为时过早